Συχνά θεωρείται ότι οι επενδυτές πρέπει να θυσιάσουν τα κέρδη για τον καλό σκοπό, αλλά το 2020 πέτυχαν και τα δύο. Σύμφωνα με έρευνα της Ευρωπαϊκής Αρχής Κινητών Αξιών και Αγορών (ESMA), τα επενδυτικά κεφάλαια λιανικής με επίκεντρο το ESG είχαν καλύτερες επιδόσεις σε σχέση με τα μη ESG, και μάλιστα με χαμηλότερο κόστος.
Η ρυθμιστική αρχή δήλωσε ότι τα αμοιβαία κεφάλαια ESG «ήταν συνολικά φθηνότερα από τα αντίστοιχα μη ESG, ενώ οι επιδόσεις τους αντανακλούσαν τις ισχυρές επιδόσεις συγκεκριμένων τομέων μετά την κρίση του Covid-19».
«Εντός της κατηγορίας των αμοιβαίων κεφαλαίων ESG, τα αμοιβαία κεφάλαια αντίκτυπου είχαν καλύτερες επιδόσεις από άλλες στρατηγικές ESG και τα αμοιβαία κεφάλαια με στόχο τις βιώσιμες επενδύσεις είχαν καλύτερες καθαρές επιδόσεις. . . από εκείνα που προωθούσαν περιβαλλοντικά ή κοινωνικά χαρακτηριστικά, παρά το ελαφρώς υψηλότερο κόστος», διαπιστώθηκε επίσης.
Για το 2020, τα ενεργά διαχειριζόμενα μετοχικά και ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια γενικά υπεραπέδωσαν έναντι των παθητικών αμοιβαίων κεφαλαίων και ETF, σημειώνεται επίσης στην έκθεση - ωστόσο τα ενεργά αμοιβαία κεφάλαια συνέχισαν να υποαποδίδουν έναντι των παθητικών προϊόντων σε χρονικό ορίζοντα 10 ετών.
Επιπλέον, η έκθεση διαπίστωσε ότι, ενώ το κόστος των αμοιβαίων κεφαλαίων έχει μειωθεί σε ορισμένες αγορές τα τελευταία 10 χρόνια, συνολικά υπήρξε «περιορισμένη πρόοδος στο να γίνουν τα αμοιβαία κεφάλαια πιο προσιτά».
Η ESMA σημείωσε ότι οι μικροεπενδυτές εξακολουθούν να πληρώνουν υψηλότερο επενδυτικό κόστος από τους επαγγελματίες επενδυτές.
«Οι ιδιώτες πελάτες πλήρωσαν κατά μέσο όρο περίπου 40% περισσότερο από τους θεσμικούς επενδυτές σε όλες τις κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων», ανέφερε.
Τα αμοιβαία κεφάλαια ESG σημείωσαν καλύτερες επιδόσεις το 2020 ενώ τα ενεργά μετοχικά και ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια γενικά υπεραπέδωσαν έναντι των παθητικών αμοιβαίων κεφαλαίων.