Δεν υπήρξαν πολλά μέρη για να κρυφτούν οι επενδυτές από το ξεπούλημα των μετοχών φέτος και τα βιώσιμα αμοιβαία κεφάλαια δεν αποτελούν εξαίρεση. Ο παγκόσμιος δείκτης MSCI World, για παράδειγμα, έχει υποχωρήσει κατά 14% και ο αντίστοιχος δείκτης περιβαλλοντικής, κοινωνικής και διακυβέρνησης (ESG) έχει χάσει 15%.
Οι επενδυτές στην Ευρώπη εγκαταλείπουν τα αμοιβαία κεφάλαια που ευθυγραμμίζονται με ευρείες περιβαλλοντικές, κοινωνικές και διοικητικές αρχές, αλλά τα οχήματα που στοχεύουν σε συγκεκριμένους «βιώσιμους» επενδυτικούς στόχους σημειώνουν θετικές εισροές, σύμφωνα με έκθεση της Refinitiv Lipper.
.
Καθώς μια κατηγορία αμοιβαίων κεφαλαίων ESG που αντιμετωπίζει μαζικές υποβαθμίσεις συνεχίζει να προσελκύει τεράστιες ροές πελατών, γεγονός που οι ειδικοί του κλάδου ομολογούν ότι δεν καταλαβαίνουν γιατί οι επενδυτές δεν είναι πιο προσεκτικοί.
.
Όπως αναφέρεται στο The Emerging Sustainability Information Ecosystem, μια νέα έκθεση που παρουσιάστηκε από την EY και την Oxford Analytica, η δημοσιοποίηση πληροφοριών, αλλά και οι επενδύσεις που αφορούν σε θέματα περιβάλλοντος, κοινωνίας και διακυβέρνησης (ESG), αντιμετωπίζουν σημαντικές προκλήσεις που σχετίζονται με την έλλειψη τυποποίησης, ρυθμιστικού πλαισίου και κοινού σκοπού. Οι προκλήσεις αυτές επιδεινώνονται από τον αυξανόμενο πληθωρισμό και τον πόλεμο στην Ουκρανία.
.
Οι τρέχουσες προκλήσεις για τις επενδύσεις ESG δεν θα σταματήσουν την εστίαση των επενδυτών σε περιβαλλοντικά, κοινωνικά και διακυβερνητικά ζητήματα, δήλωσε ο πρόεδρος της UBS Group AG, Colm Kelleher, στην επενδυτική σύνοδο κορυφής των παγκόσμιων οικονομικών ηγετών του Χονγκ Κονγκ την Τετάρτη. «Αυτό το κίνημα είναι εντελώς ασταμάτητο», δήλωσε. «Οι επενδυτές μας σαφώς εστιάζουν σε αυτό, οπότε αυτό δεν πρόκειται να εξαφανιστεί. Είναι αυτό που θέλει η γενιά X, Z, οι millennials κ.λπ».
.
Η BlackRock συγκέντρωσε 4,5 δισεκατομμύρια δολάρια από το συνολικό στόχο των 7,5 δισεκατομμυρίων δολαρίων για ένα νέο ταμείο που θα επενδύσει σε περιουσιακά στοιχεία υποδομών με στόχο έργα με επίκεντρο το κλίμα, δήλωσε την Τρίτη ο μεγαλύτερος διαχειριστής περιουσιακών στοιχείων στον κόσμο.
.
Ένα στα επτά αμοιβαία κεφάλαια που χαρακτηρίζονται ως βιώσιμα έχουν σχέση με εκπομπές διοξειδίου του άνθρακα υψηλότερη από τον μέσο όρο όλων των επενδυτικών κεφαλαίων, και κανένα αμοιβαίο κεφάλαιο δεν έχει χαρτοφυλάκιο πλήρως ευθυγραμμισμένο με τον στόχο της Συμφωνίας του Παρισιού, όπως έδειξε μελέτη την Τρίτη.
.
Η ανάλυση, η οποία διεξήχθη από την πλατφόρμα δεδομένων και τεχνολογίας βιωσιμότητας ESG Book, είναι η τελευταία που αμφισβητεί την αξιοπιστία των αμοιβαίων κεφαλαίων που προωθούνται με βάση περιβαλλοντικούς, κοινωνικούς και διακυβερνητικούς λόγους (ESG).
Η Γουόλ Στριτ μπορεί σύντομα να έχει ένα νέο χρηματιστήριο αποκλειστικά για εταιρείες που εστιάζουν στο περιβάλλον, εν μέσω της έκρηξης της ζήτησης για βιώσιμες επενδύσεις. Η Green Exchange PBC επιδιώκει την έγκριση των ρυθμιστικών αρχών για τη λειτουργία ενός χρηματιστηρίου που θα επιτρέπει στους επενδυτές να διαπραγματεύονται μετοχές με αποδεδειγμένη δέσμευση στο ESG.
.
Το Green Impact Exchange, GIX, θα απαιτεί από τις δημόσιες εταιρείες να επιδεικνύουν και να τηρούν τις προσπάθειες που καταβάλλουν για την ESG, σύμφωνα με τον διευθύνοντα σύμβουλο του GIX Daniel Labovitz.
Οι ροές προς τα κεφάλαια ESG μειώθηκαν και το δεύτερο τρίμηνο του 2022 λόγω των γενικότερων διαταραχών στην αγορά αλλά παραμένουν σε θετικό έδαφος σε αντίθεση με τις μεγάλες εκροές από τα συμβατικά ταμεία, σύμφωνα με το Διεθνές Χρηματοπιστωτικό Ινστιτούτο (IIF).
.
To 2022 είναι αναμφίβολα μία δύσκολη χρονιά για το ESG. Η ταχεία ρυθμιστική αντίδραση στους ισχυρισμούς περί «πράσινου ξεπλύματος» έχει τρομάξει τους διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων.
.
«Όταν έχεις γερμανικές αρχές που κάνουν έφοδο σε γραφεία ή μεγάλα πρόστιμα για αμερικανικούς διαχειριστές κεφαλαίων, γίνεσαι πιο διστακτικός», δήλωσε ο Brandon Horwitz, ανώτερος σύμβουλος στο Fund Boards Council, μια ομάδα που εκπροσωπεί διευθυντές ταμείων.
